매도 매수 타이밍 미래 주가예측(그랜빌 J.E.Granville 투자전략)

 

주식을 하다 보면 선배들께서 이야기하는 내용이 있습니다. 그것은 "주식은 소문에 사고 뉴스에 팔아라"는 내용입니다. 이 말은 주식의 매매에 있어 매매시점을 잘 포착하라는 내용일 것입니다. 해서 오늘은 주식의 매수나 매도의 시점을 포착하는 방법 즉 이동평균선을 이용한 매매시점을 포착하는 그랜빌의 투자전략을 같이 공유하고자 합니다.

 

그랜빌(J.E.Granville) 법칙

미국의 유명한 주가 분석가인 '죠셉 그랜빌(J.E.Granville)'이 제시한 투자전략 법칙으로 주가는 이동평균선에서 멀어지면 다시 가까워지려는 성질을 이용하여 만든 주식매매에 있어 매수 4가지 매도 4가지 도합 8가지 투자전략을 말합니다.

 

미국의 투자전략가 조지프 E. 그랜빌이 과거의 주가 추이를 토대로 개발한 투자법칙을 말한다. 이 법칙은 주식 시세를 전망할 때 200일 이동 평균선을 가장 유효한 지표로 삼는다. 이 법칙에 따르면 실제 주가 변동 추이와 200일 이동 평균선을 동일한 그래프에 기입했을 경우, ⑴ 매입 신호 ① 이동평균선이 하락한 뒤 보합이나 상승국면으로 진입할 때 주가가 이를 뚫고 위로 올라가는 경우 ② 이동평균선이 상승하고 있을 때 주가가 이동평균선 아래로 하락하는 경우 ③ 주가가 이동평균선 위에 있을 때 이동평균선을 향해 하락하다가 다시 상승하는 경우 ④ 주가가 이동평균선 아래에서 급속히 하락하다가 이동평균선에 다가갈 때 ⑵ 매도신호 ① 이동평균선이 상승한 뒤 평행 또는 하락으로 전환되는 국면에서 주가가 이를 뚫고 내려올 때 ② 이동평균선이 계속 하락하고 있을 때 주가가 이를 뚫고 올라갈 때 ③ 주가가 이동평균선의 아래에서 위를 향해 계속 상승하다가 뚫지 못하고 다시 하락하는 경우 ④ 주가가 상승하고 있는 이동평균선을 넘어 급등하다가 다시 하락할 기미를 보이는 경우.
출처 : 다음백과, 매경시사용어사전

 

그랜빌의 법칙은 주로 단기 추세인 20일 이동평균선을 기준으로 하기 때문에 장기보다는 중기나 단기투자에 유용한 방법이라고 합니다. 또한 여러 이동평균선 중에서 장기 이동평균선인 200일 이동평균선의 신뢰도가 높다고 하였습니다. 투자전략을 설정하는데 참고하시기 바랍니다. 자~~~ 그럼 그랜빌 투자전략에서의 매수신호 4가지 방법과 매도신호 4가지 방법을 그림과 함께 알아보도록 하겠습니다.

매수신호(1)

이동평균선이 하락하다가 보합이나 상승국면으로 전환될 때, 주가가 이동평균선의 아래에서 위로 상향 돌파하는 경우 중요한 매수 신호로 해석합니다. ★ 하락 중인 이동평균선이 횡보 및 상승 시 "향후 주가 상승을 의미"

매수신호(2)

이동평균선이 상승하고 있을 때 주가가 이동평균선 아래로 하락하는 경우 매수 신호로 해석을 한다. 왜냐면 이동평균선의 상승이 대세 상승을 의미한다고 보면 주가 하락은 일시적일 가능성이 높기 때문입니다. ★ 대세 상승인 경우에는 "일시적 자율반락을 의미"

매수신호(3)

주가가 이동평균선 위에 있을 때 이동평균선을 향하여 하락하다가 하향 돌파하지 못하고 이동평균선 부근에서 가시 반등을 하는 경우 매수 신호로 해석을 합니다. ★ 이동평균선이 주가 하락을 막는 "지지선 역할을 의미"

매수신호(4)

주가가 하락하고 있는 이동평균선을 하향 돌파한 후, 다시 급락하는 경우에는 이동평균선까지의 반등 가능성이 크므로 단기 차익을 위한 매수신호로 해석합니다. 이는 약세장에서 단기 차익을 목적으로 이용된다고 합니다. ★ 이평선에서 멀어진 주가는 다시 이평선 근처로 다가선다는 "주가의 이평선 회귀"

매도신호(1)

이동평균선이 상승한 상태에서 주가가 한 두 차례 출렁인 다음 이동평균선 아래로 뚫고 내려가면 강력한 매도 신호로 해석합니다. ★ 상승 중인 이동평균선이 횡보 및 하락 시 "향후 주가 하락을 의미"

매도신호(2)

이동평균선이 하락하고 있을 때 주가가 이동평균선 위로 상승하는 경우 매도 신호로 해석합니다. 이는 이동평균선의 하락으로 주가는 하락 추세 중에 있으며, 주가 상승은 일시적일 가능성이 높기 때문입니다. ★ 대세 하락인 경우에는 "일시적 반등을 의미"

매도신호(3)

주가가 하락 추세인 이동평균선보다 크게 동떨어진 상태에서 이동평균선 근처까지 상승했으나, 이동평균선에 미치지 못하면서 다시 하락할 경우에는 매도 신호로 해석합니다. ★ 이동평균선이 주가 상승을 막는 "저항선 역할을 의미"

매도신호(4)

주가가 상승하고 있는 이동평균선을 상향 돌파한 후 다시 급등하는 경우 이동평균선까지의 자율반락 가능성이 있으므로 매도 신호로 해석합니다. 이는 강세장에서 단기적인 매도 전략으로 활용된다고 합니다. ★ 이평선에서 멀어진 주가는 다시 이평선 근처로 다가선다는 "주가의 이평선 회귀"

 

용어정리
◎ 자율반락(自律反落) : 주가가 급격하게 상승할 때 증시 외적 요인의 영향을 받지 아니하고 가격 원리에 따라 단기간에 자율적으로 하락세로 돌아서는 현상.
◎ 자율반등(自律反騰) : 주가가 급격하게 하락할 때 증시 외적 요인의 영향을 받지 아니하고 가격 원리에 따라 단기간에 자율적으로 상승세로 돌아서는 현상.
◎ 회귀(回歸) : 본래의 자리로 돌아오거나 돌아감
◎ 이동평균선(移動平均線) : 주가의 평균치를 연결한 선을 말하며, 5일 이동평균선, 10일 이동평균선, 60일 이동평균선 등으로 말하는데 5일 이동평균선은 5일동안의 평균주가를, 10일 이동평균선은 10일동안의 평균주가를 이어놓은 선을 말한다. 

 

자기자본이익율 / ROE에 대한 용어 정리

 

ROA, ROE는 기업평가에 주요 잣대/효율적 경영성과 지표(총자산이익률, 자기자본이익률)

 

이렇게 오늘은 주식의 매수나 매도의 시점을 포착하는 방법 즉 주식의 매매시점을 포착하는 그랜빌의 투자전략을 같이 확인해 보았습니다. 위에서 언급하였듯이 20일 이동평균선을 중심으로 해석을 할 경우 중, 단기 투자 전략에 사용하는 것 또한 유용한 할용 방법이기도 합니다. 해서 주식 매매타이밍 잡는데 활용 바랍니다. 끝으로 투자는 재테크 즉 돈에만 있는것이 아닙니다. 우리들의 건강을 위해 우리 자신을 위해 운동에도 투자를 부탁 드립니다.